Allen & Overy assiste Morgan Stanley, che agisce in qualità di sole lead manager, nell’emissione di obbligazioni subordinate Tier 2 denominate “€100,000,000 Subordinated Callable Fixed Rate Reset Notes due 10 July 2027” da parte di Credito Emiliano.
I titoli, per un valore nominale complessivo pari a 100 milioni di euro e cedola fissa annuale lorda del 3,625% sino alla data di esercizio della facoltà di rimborso anticipato, hanno durata decennale, con data di regolamento prevista per il 10 luglio 2017 e scadenza il 10 luglio 2027, e prevedono la possibilità di rimborso anticipato alla pari ad opzione dell'emittente dopo il quinto anno, previa autorizzazione dell’autorità di vigilanza. I titoli saranno ammessi alla quotazione sul mercato regolamentato della Borsa di Lussemburgo.
Il team di Allen & Overy è guidato dai partner CristianoTommasi (nella foto) e CraigByrne, coadiuvati dalla senior associate PatriziaPasqualini e dall’associate MicheleLupo. Il partner FrancescoBonichi, insieme con il counsel MicheleMilanese, curano gli aspetti fiscali dell’operazione.